엔비디아 버블 붕괴 테슬라 폭락과 유사 하락론자들의 핵심논리14

그럼 상승론자들은 논리는?

테슬라와 다른점

테슬라 전기차는 대체제를 만들기 의외로 쉬웠음

완벽하게 까지는 아니더라도 만족도를 충족시킬만 했으나

AI  gpu는 다름

과거 세대 gpu 정도 만들 수준으로는 엔비디아의 성능을 따라잡을 수 없음

반도체 특성상 수율도 중요하고 미세공정도 중요하고 뭐하나 안중요한게 없음

그 모든 것을 충족할 수가 없을꺼임 엔비디아가 계속 대장 노릇하고 다른 업체가 따라 가는 모양세

물론 매출이나 주가는 정체기가 찾아올 꺼임 위에서 썼듯 수요가 영원할 수는 없으니까

하지만 테슬라마냥 폭락하진 않을꺼임

gpu 만드는게 그렇게 쉬웠으면 엔비디아 주식이 이렇게 올랐을까

여기서 핵심은 gpu를 대체할 수 있는 기업이 나오냐가 아니고 저 비싼 gpu를 빅테크 외에 누가 사주냐가 관건이라는거죠.

차만들줄 안다고 테슬라랑 비야디랑 같지 않잖아요.

마찬가지로 대체제가 만들어진다고 해도 이미 자리 선점한 엔비디아가 주도 할 수 밖에 없죠.

엔비디아는 남들 개발할때 놀고있진 않을꺼 아닌가요?

1. 빅테크 대형회사들이 데이터센터 완료 후에 수요급감

 지금 AI는 어린신생아 수준의 기술수준으로

그것보다 수준이 훨씬 높아져야 함. 또한 토큰 속도도

실시간 처리가 불가능한 수준임. 그리고 지식과

데이터 처리에는 한계가 없으므로 더 크고 빠르면 빠를수록

좋음. 그러므로 지속적인 수요가 있음. 샘알트먼이 왜

9000조 들여서 칩개발 하고 싶다 했겠음. 9000조 이상의 칩이 필요험. 현재 지금 필요한

칩 갯수가 턱없이 부족하다는 뜻임. 

2. 엔디비디아 gpu 거부?

거부가 아니라 자체개발하고 싶다 이유는 엔비디아의

마진율이 너무 높아(70%) 너무 비싸다. (+배아프다)

결국 남들보다 엔비디아에 준하는 칩이 더 빨리 더 많이 필요하다..인 것임. 개발을 하려면 설계뿐만 아니라 생산

파운더리가 있어야 하는데 실제론 개발 생산 인력도 믿을만한 공장도 없는 수준임. 바로 건설이 가능하지도 않음. 

인텔. 삼성 등에서 다 시도해봤으나 결과물이 안나오고있으며

GPU 2인자 AMD 실적+실력을 볼때 말처럼 쉬운일이 아니라는 거임. 

추가로. 현재 빅테크 회사 뿐만 아니라

스타트업에서도 사고싶지만 물량 배정이 안되어

엔비디아의 데이터센터를 쓰고 있는 상황임

수요는 점점 늘어날 가능성이 엄청 큼. 

그리고 지금은 소프트웨어들이 모두 공돌이 스타일의

프로토타입이지만

결국 사람들이 쓸만한 소프트웨어로 바뀌면

데이터센터 트래픽이 엄청나게 커질 것 임. 

엔비디아가 gpu 하나로 이렇게 주가가 오르는게 아닌데, gpu만 이야기하네 ㅡㅡㅋㅋㅋㅋㅋ